Como la mayor parte de las tierras raras se usa en aleaciones para la industria electrónica, sobre todo para condensadores y máseres.

También se emplea en hornos de alta temperatura y en aparatos para el enfriamiento magnético.

Se utiliza como componente de las varillas de control en reactores nucleares por su gran capacidad para retener los neutrones.

Los compuestos se usan en la catálisis de polimerización de hidrocarburos, en la fabricación de tubos de imagen para los televisores a color y en dispositivos para microondas.

Se ha encontrado que una proporción aproximada del 1% de gadolinio mejora las propiedades del hierro y el cromo haciéndolos más resistentes a la oxidación y a las temperaturas elevadas.